AI Supercycle™ 보고서: 인프라 붐, 빅테크를 넘어서, 그리고 맞춤형 AI 칩

핵심 요점:

AI 인프라 붐: 대형 기술 기업들이 AI 대응 데이터센터를 구축하고 컴퓨팅 파워를 확장하기 위해 3,000억 달러가 넘는 자금을 투입하기로 했으며, 이는 AI가 과대광고 단계에서 대규모 구현 단계로 전환하고 있음을 시사합니다.
빅테크를 넘어선 투자: 반도체, 네트워킹 및 AI 인프라 기업들이 AI의 다음 단계에서 핵심 주체로 부상하며 분산된 투자 기회를 창출하고 있습니다.
AI의 경쟁 구도는 변화하고 있습니다: 맞춤형 AI 칩, 엣지 AI의 부상과 규제 변화가 시장을 재편하고 있으며, 기존 대형 기술 기업을 넘어 새로운 승자를 만들어 내고 있습니다.

금주의 인용구:

“DeepSeek와 같은 경쟁자의 등장은 당사 AI 전략에 대한 확신을 더욱 강화했을 뿐입니다.”
— 마크 저커버그(Mark Zuckerberg), Meta Platforms 최고경영자(CEO), 출처: Investopedia

Top 5: 헤드라인 속 AI

AI는 빠르게 움직이고 있으며, 투자 기회도 마찬가지입니다. AI Supercycle™ Report는 공급망 전체를 포착하는 데 관심이 있는 AI 투자자가 알아야 할 지난 2주간의 주요 동향을 담고 있습니다. 또한 이러한 추세를 활용하기에 유리한 위치에 있는 기업의 사례와 이번 주의 차트(Chart of the Week)도 함께 수록합니다.

1. The Times: 미국 대형 기술 기업, AI 인프라에 3,000억 달러 지출 예정

중요한 이유: Amazon, Alphabet, Microsoft, Meta를 포함한 미국 주요 기술 기업들은 2025년에 AI 인프라에 3,000억 달러가 넘는 자금을 투자할 계획이며, 이는 2024년의 2,300억 달러에서 증가한 규모입니다. 이러한 큰 폭의 증가는 AI 역량 향상에 대한 업계의 의지를 보여 줍니다.
주요 인용문: “Amazon은 1,000억 달러의 AI 투자가 예상되며 선두에 있고, Alphabet과 Microsoft는 미래 사업 기회를 위해 AI를 활용하는 데 집중하고 있습니다.”
종목 익스포저: VistaShares Artificial Intelligence Supercycle ETF (AIS) 보유 종목에는 신흥 AI 인프라 기업 두 곳인 Super Micro Computer(SMCI)와 Vertiv Holdings(VRT)가 포함되어 있습니다. Super Micro는 고성능 AI 서버를 전문으로 하며, Vertiv는 AI 데이터센터에 핵심적인 전력 및 냉각 솔루션을 제공합니다.

2. Barron’s: Broadcom 주가 상승. 이 AI 칩 제조업체가 Meta로부터 힘을 얻은 이유

중요한 이유: Broadcom과 Meta Platforms의 MTIA 칩 협력은 맞춤형 AI 하드웨어를 향한 전략적 행보를 의미하며, Nvidia 및 AMD와 같은 기존 GPU 공급업체에 대한 의존도를 줄일 가능성이 있습니다.
주요 인용문: “AI 기술, 특히 Broadcom과 함께 개발한 MTIA 칩에 대한 Meta의 상당한 장기 투자는 맞춤형 AI 하드웨어 솔루션으로의 전환을 보여 줍니다.”
종목 익스포저: AIS는 AI 칩 혁신의 핵심 기업인 Marvell Technology(MRVL)와 Lattice Semiconductor(LSCC)를 보유하고 있습니다. Marvell은 네트워킹 칩과 AI에 최적화된 칩을 생산하며, Lattice는 AI 기능이 강화된 FPGA(AI 처리를 개선하는 프로그래머블 칩)를 전문으로 합니다.

3. Financial Times: Nvidia 대표 젠슨 황, 백악관에서 도널드 트럼프와 회동

중요한 이유: Nvidia 최고경영자(CEO) 젠슨 황은 도널드 트럼프 대통령과 회동했으며, 이는 국가 정책에서 AI의 전략적 중요성을 보여 주고 Nvidia를 미국 AI 확장의 중심에 위치시키는 것입니다.
주요 인용문: “국제 경쟁자들의 급속한 발전에 직면하여 미국의 AI 및 기술 리더십을 강화하는 것이 매우 중요합니다.”
종목 익스포저: AIS는 AI 주도 네트워킹 수요의 핵심 수혜 기업인 Arista Networks(ANET)와 Credo Technology Group(CRDO)을 보유하고 있습니다. AI 모델에 더 빠른 데이터 전송 속도가 요구됨에 따라, Arista의 고속 네트워킹 솔루션과 Credo의 반도체 연결 솔루션은 성장하기에 유리한 위치에 있습니다.

4. AI News: 우르줄라 폰 데어 라이엔: AI 경쟁은 ‘아직 끝나려면 멀었다’

중요한 이유: 우르줄라 폰 데어 라이엔 유럽연합 집행위원장은 글로벌 AI 경쟁이 여전히 전개되고 있다고 강조하며, AI 규제, 연구 및 경쟁에 있어 유럽의 전략적 우선순위를 부각했습니다. 그녀의 발언은 혁신과 윤리적 AI 감독 사이의 균형을 맞추려는 EU의 노력을 보여 줍니다.
주요 인용문: “AI 경쟁은 아직 끝나려면 멀었습니다. EU는 경쟁력과 AI 시스템에 대한 신뢰 사이의 균형을 확보하면서 선두를 유지해야 합니다.”

5. Barron’s: Qualcomm과 Arm은 DeepSeek로부터 이익을 얻을 수 있습니다. 단, 1가지가 바뀌어야 합니다

중요한 이유: 중국의 AI 모델 개발사인 DeepSeek의 등장은 AI 컴퓨팅을 데이터센터에서 디바이스로 이동시키는 엣지 AI의 잠재력을 부각하며, 엣지에서의 AI 처리에 집중하는 기업들에 혜택을 주고 있습니다.
주요 인용문: “DeepSeek의 혁신은 ‘엣지 AI'로 알려진, 컴퓨팅을 클라우드에서 디바이스로 이동시키는 분야에서 성장 기회를 제시합니다.”
종목 익스포저: AIS는 Ambarella(AMBA)와 Cadence Design Systems(CDNS)를 보유 종목에 포함하고 있으며, 두 기업 모두 엣지 AI 성장을 겨냥한 입지를 갖추고 있습니다. Ambarella는 AI 비전 처리 칩을 개발하며, Cadence는 반도체 개발을 위한 AI 기반 설계 도구를 제공합니다.

이번 주의 차트: 글로벌 AI 시장의 예상 성장

마무리 인사이트

AI 산업은 빠른 변화를 겪고 있으며, 주요 기술 기업들은 AI 인프라 및 맞춤형 칩 개발에 3,000억 달러가 넘는 자금을 투입하기로 했습니다. 한편, 정부 정책과 대중 정서가 AI 규제의 미래를 형성하기 시작하면서 투자자에게 새로운 복잡성을 더하고 있습니다. 엣지 AI와 대체 AI 하드웨어 솔루션의 부상은 지배적인 기업들을 넘어서는 새로운 기회를 부각하며, AI 투자에 있어 분산된 접근 방식의 필요성을 강조합니다.

VistaShares는 눈에 띄는 승자 기업뿐만 아니라 AI 공급망 전체를 포착하는 데 중점을 둡니다. VistaShares Artificial Intelligence Supercycle ETF (AIS)는 AI 인프라, 컴퓨팅 파워 및 연결성을 주도하는 기업에 대한 익스포저를 제공하도록 설계되었습니다. AI 투자 테마가 진화함에 따라, 당사는 헤드라인 너머의 기회를 발굴하여 투자자들이 AI의 장기적인 슈퍼사이클에 대비한 포지션을 갖출 수 있도록 하는 데 계속 전념하고 있습니다.

투자자는 투자하기 전에 투자 목표, 위험, 수수료 및 비용을 신중하게 고려해야 합니다. 펀드에 관한 이 정보 및 기타 정보가 포함된 투자설명서 또는 간이투자설명서를 받으시려면 (844) 875-2288로 전화하십시오. 투자하기 전에 투자설명서 또는 간이투자설명서를 주의 깊게 읽으십시오.
 
투자에는 원금 손실 가능성을 포함한 위험이 수반됩니다.

VistaShares Artificial Intelligence Supercycle ETF (AIS)의 상위 보유 종목 & 펀드 세부 정보는 다음을 방문하십시오: https://www.vistashares.com/etf/ais/#holding

인공지능 위험. 인공지능에 관여하는 발행인은 일반적으로 연구비 및 자본 지출이 높으며, 그 결과 수익성이 있다 하더라도 그 수익성은 크게 변동할 수 있습니다. 이들이 관여하는 분야는 경쟁이 매우 치열하며, 발행인의 제품과 서비스는 매우 빠르게 구식이 될 수 있습니다. 이러한 기업들은 지적 재산권에 크게 의존하며, 해당 권리의 상실 또는 손상으로 인해 불리한 영향을 받을 수 있습니다.

주식시장 위험. 보통주는 일반적으로 우선주 및 채무증권과 같은 다른 유형의 증권보다 더 큰 위험에 노출되는데, 이는 보통주 주주가
일반적으로 특정 발행인으로부터 지급을 받을 권리에서 열위에 있기 때문입니다.

기술 섹터 위험. 펀드는 기술 섹터 기업에 상당 부분 투자하므로, 이 섹터에 영향을 미치는 사건으로 인해 펀드의 성과가 부정적인 영향을 받을 수 있습니다. 기술 기업 및 기술 발전에 크게 의존하는 기업에 영향을 미치는 시장 또는 경제적 요인은 펀드 투자 자산의 가치에 중대한 영향을 미칠 수 있습니다.

외국 증권 위험. 비미국 발행인의 증권 또는 기타 상품에 대한 투자에는 미국 국내 투자에는 수반되지 않는 특정 위험이 수반되며, 미국 기업의 증권에 대한 투자보다 가치가 더 급격하고 극단적으로 변동할 수 있습니다.

지수 전략 위험. 펀드의 전략은 지수에 대한 완전한 통제권을 행사하는 지수 제공업체가 관리하는 지수와 연계되어 있습니다.

Foreside Fund Services, LLC, 판매회사.